165 / 352
4
Section 1 - Événements significatifs
Rapport financier
| Rapport des Commissaires aux comptes sur les comptes consolidés | États financiers consolidés |
Rapport des Commissaires aux comptes sur les comptes annuels | Comptes annuels de Vivendi SA
1.1.7.
Vivendi Village
Vivendi Village est composé des entreprises suivantes au 31 décembre
2014 : Vivendi Ticketing (billetterie, qui regroupe See Tickets et Digitick),
Watchever et Wengo.
■
■
Watchever
En Allemagne, depuis le début du second semestre 2014, Vivendi procède
à un plan de transformation de Watchever qui consiste à réduire les coûts
tout en explorant de nouveaux modèles de monétisation des contenus et
de la plateforme. À ce titre, une provision exceptionnelle de 44 millions
d’euros a été constituée au 30 juin 2014, consommée à hauteur de
18 millions d’euros.
1.1.8.
Cession d’actions Activision Blizzard
Conformément aux accords conclus avec Activision Blizzard le 11 octobre
2013, la participation résiduelle conservée par Vivendi (83 millions
d’actions) était soumise à une période de blocage (
lock-up
) en deux
temps :
p
p
entre le 11 octobre 2013 et le 9 avril 2014, Vivendi ne pouvait ni céder,
ni transférer, ni couvrir, ni aliéner, directement ou indirectement,
aucune de ses actions Activision Blizzard ; du 10 avril au 9 juillet
2014, Vivendi pouvait vendre un nombre d’actions Activision Blizzard
plafonné au minimum entre (i) 50 % des 83 millions d’actions
détenues par Vivendi et (ii) 9 % des actions Activision Blizzard en
circulation ;
p
p
entre le 10 juillet 2014 et le 7 janvier 2015, Vivendi était soumis à une
nouvelle période de blocage ; à compter du 7 janvier 2015, Vivendi
peut céder le solde de sa participation, sans restriction.
Eu égard à l’intention initiale de la Direction de Vivendi de les céder dès
la fin de la période de blocage et si les conditions de marché étaient
favorables, les 83 millions de titres Activision Blizzard étaient classés en
« actifs détenus en vue de la vente ».
Le 22 mai 2014, Vivendi a cédé une première tranche de 41,5 millions
d’actions Activision Blizzard, pour un montant de 852 millions de dollars
(623 millions d’euros). La plus-value de 84 millions d’euros est présentée
en « Résultat net des activités cédées ou en cours de cession ». Compte
tenu du profit de réévaluation de 123 millions d’euros comptabilisé sur
l’exercice 2013, la plus-value réalisée par Vivendi au titre de la cession
de cette première tranche d’actions Activision Blizzard s’est élevée à
207 millions d’euros.
Au 31 décembre 2014, la participation résiduelle de 41,5 millions
d’actions Activision Blizzard, dont la valeur s’élevait à 836 millions de
dollars (689 millions d’euros), a été reclassée parmi les « Actifs financiers
disponibles à la vente », la Direction de Vivendi ayant décidé de ne pas
céder dans l’immédiat cette participation. Au 31 décembre 2014, la
plus-value latente au titre de cette participation s’élevait à 273 millions
d’euros (avant impôt), comptabilisée directement en capitaux propres.
1.1.9.
Autres
■
■
Remboursement anticipé d’emprunts obligataires
Après l’encaissement du produit de cession en numéraire de SFR le
27 novembre 2014, afin de rendre plus efficiente la structure de son
bilan, Vivendi a affecté une partie du produit de l’opération de cession
au remboursement anticipé de la totalité des huit souches obligataires
euros et dollars US qui comportaient une option d’achat anticipé (
Make-
whole
) et dont le montant total en principal est de 4,25 milliards d’euros
et de 0,6 milliard de dollars US. En outre, Vivendi a annulé toutes ses
lignes de crédit existantes pour 7,1 milliards d’euros et mis en place
une nouvelle ligne de crédit bancaire de 2 milliards d’euros, à échéance
cinq ans (2019), avec deux options de renouvellement d’un an. Se reporter
à la section 5.
■
■
Distribution aux actionnaires
Le 30 juin 2014, Vivendi SA a versé à ses actionnaires, à titre ordinaire,
1 euro par action, prélevé sur les primes d’émission pour un montant total
de 1 348 millions d’euros, ayant la nature d’un remboursement d’apport.
1.2. Événements postérieurs à la clôture
Les principaux événements intervenus entre le 31 décembre 2014 et le
11 février 2015 (date de la réunion du Directoire de Vivendi arrêtant les
comptes de l’exercice 2014) sont les suivants :
p
p
le 19 janvier 2015, à l’issue d’un appel d’offres initié par la Ligue
Nationale de Rugby, Groupe Canal+ conserve l’intégralité du TOP 14
de rugby (championnat de France), en exclusivité. Les droits, qui
portent sur les sept matchs de chaque journée de championnat,
les phases finales ainsi que l’émission
Jour de Rugby
, couvrent les
saisons 2015/2016 à 2018/2019 : se reporter à la section 1.1.5 ;
p
p
en février 2015, Vivendi a annoncé la création de Vivendi Contents,
dirigée par M. Rodolphe Belmer, Directeur général de Groupe Canal+.
Vivendi Contents aura pour mission la conception, l’animation et
le développement de nouveaux formats de contenus, que ce soit
dans la musique ou les images, et pilotera les investissements
correspondants.
165
Rapport annuel - Document de référence 2014